Les gestionnaires de patrimoine pensent que les investisseurs devraient diversifier leurs portefeuilles de fonds communs de placement dans diverses classes d'actifs commeéquité,revenu fixeetor, de telle manière qu'ils peuvent atteindre leurs objectifs financiers.Cela signifierait ajouter plus d'un schéma à leurportefeuille.
Pourquoi les investisseurs diversifient-ils les portefeuilles de fonds communs de placement?
Les investisseurs ont divers buts et objectifs de la vie, qui doivent être atteints pendant différentes périodes.Pour atteindre ces objectifs, il faudrait des classes d'actifs différentes comme les capitaux propres, les titres à revenu fixe et l'or ou une combinaison d'entre eux.Par conséquent, les portefeuilles doivent être diversifiés entre les classes d'actifs et les différents régimes.
Pourquoi les investisseurs ont-ils plus d'un programme dans leurs portefeuilles?
Chaque programme a un utilitaire différent dans le portefeuille d'un investisseur.Par exemple, pour répondre à vos besoins d'urgence, vous investissez dans un fonds liquide, ultra-courte ou un fonds d'arbitrage;Pour payer l’éducation des enfants un an plus tard ou planifier des vacances à 1 à 2 ans, vous pourriez investir dans un fonds d'épargne-actions.Si vous avez l'intention de ranger de l'argent en toute sécurité pendant cinq ans, vous pouvez utiliser un fonds d'échéance cible, tandis qu'un fonds d'or serait utilisé comme couverture contre l'inflation.Du côté des actions, on pourrait investir dans un fonds à petite capitalisation pour générer des alpha et atteindre des objectifs qui sont à 10 ans, tandis que pour économiser de l'impôt en vertu de l'article 80 C de la loi sur l'impôt sur le revenu, il y a ELSSfonds.Pour allouer des actions à grande capitalisation, on pourrait utiliser un fonds indiciel passif.Les investisseurs confiants sur un thème général particulier et confiant de synchroniser le marché investiront dans un fonds technologique ou un fonds thématique comme un fonds de cycle économique, tandis que ceux qui recherchent une exposition internationale à des portefeuilles géographiquement diversifiés achèteront un fonds américain ou NASDAQ.Tous ces éléments conduisent à des investisseurs possédant plus de 1 à 3 régimes dans leurs portefeuilles de fonds communs de placement.
Quel est le nombre optimal de schémas pour un portefeuille?
Les planificateurs financiers disent qu'il est difficile de mettre un plafond sur le nombre de régimes dans le portefeuille d'un investisseur, car les investisseurs utilisent de plus en plusfonds communs de placementpour atteindre les objectifs à long terme et à court terme.Cependant, ils estiment que les investisseurs devraient se limiter à 10 régimes, car un nombre plus élevé est difficile à surveiller et à gérer.Une façon d'avoir un nombre plus faible de schémas dans les portefeuilles est de vérifier les chevauchements avec un schéma similaire.Par exemple, si un investisseur a un programme à grande capitalisation dans le portefeuille, il doit examiner la hauteur du chevauchement avant d'ajouter un fonds FlexICAP ou un autre fonds Largecap ou un fonds indiciel.Un chevauchement élevé indique qu'il n'y a aucun avantagediversificationet ne mènera à aucun retour supplémentaire au portefeuille.
