Vaut-il mieux investir dans des fonds communs de placement ou des fonds indiciels ?
Les fonds indiciels recherchent des rendements moyens du marché, tandis que les fonds communs de placement actifs tentent de surperformer le marché.. Les fonds communs de placement actifs ont généralement des frais plus élevés que les fonds indiciels. La performance des fonds indiciels est relativement prévisible ; la performance des fonds communs de placement actifs a tendance à l’être moins.
Sur le long terme, les fonds indiciels ont généralement surperformé les autres types de fonds communs de placement.. Les autres avantages des fonds indiciels comprennent des frais peu élevés, des avantages fiscaux (ils génèrent moins de revenus imposables) et un faible risque (car ils sont très diversifiés).
Les actions offrent des rendements potentiels plus élevés que les fonds communs de placement, mais le compromis est un risque accru. Les actions peuvent constituer un investissem*nt intelligent si vous avez une tolérance au risque plus élevée, si vous souhaitez contrôler vos décisions commerciales et si vous êtes à l'aise pour mener votre propre recherche fondamentale ou analyse technique pour sélectionner des investissem*nts.
Les avantages de l’investissem*nt indiciel comprennentfaible coût, nécessite peu de connaissances financières, est pratique et offre une diversification. Les inconvénients incluent le manque de protection contre les baisses, l’absence de choix dans la composition de l’indice et l’incapacité de battre le marché (par définition).
Même si les indices sont peu coûteux et diversifiés, ils empêchent de saisir des opportunités ailleurs. De plus,les indices n'offrent pas de protection contre les corrections et les krachs du marché lorsqu'un investisseur est fortement exposé aux fonds indiciels boursiers.
Les fonds indiciels sont généralement moins risquésparce qu'ils imitent les rendements du marché. Les investisseurs peu enclins au risque voudront peut-être investir un pourcentage plus élevé de leurs liquidités dans ces fonds que dans les fonds communs de placement.
Si vous débutez dans l'investissem*nt, vous pouvez tout à fait commencer par acheter des fonds indiciels seuls, tout en apprenant davantage sur la façon de choisir les bonnes actions. Mais à mesure que vos connaissances se développent, vous souhaiterez peut-être vous diversifier et ajouter à votre portefeuille différentes sociétés qui, selon vous, correspondent bien à votre tolérance au risque et à vos objectifs personnels.
L’une des principales raisons est que certains investisseurs pensent pouvoir surperformer le marché en sélectionnant activement des actions individuelles ou des fonds gérés activement. Même si cela est possible, ce n’est pas facile, et de nombreuses études ont montré que la majorité des investisseurs actifs ne parviennent pas à battre le marché de manière cohérente sur le long terme.
S'il est vrai que les fonds indiciels ont historiquement généré des rendements solides, il est important de se rappeler que les performances passées ne garantissent pas les résultats futurs.Placer aveuglément toutes vos économies dans des fonds indiciels sans considérer d’autres options d’investissem*nt ou vos objectifs financiers personnels pourrait être une erreur.
Ils n'offrent pas de rendements stables
La principale raison pour laquelle les fonds communs de placement sont considérés comme des opérations risquées est due au fait que les rendements qu'ils offrent ne sont ni stables ni garantis. Puisque la performance du fonds est liée à l’évolution du marché, les fonds communs de placement n’offrent des rendements que si le marché se comporte bien.
Pourquoi les gens investissent-ils dans des fonds communs de placement plutôt que dans des actions ?
Aperçu du conseiller
Un fonds commun de placement offre une diversification grâce à une exposition à une multitude d’actions. La raison pour laquelle il est recommandé de détenir des actions dans un fonds commun de placement plutôt que de posséder une seule action est queune action individuelle comporte plus de risques qu’un fonds commun de placement. Ce type de risque est appelé risque non systématique.
Fonds communs de placementoffrir une diversification ou un accès à une plus grande variété de placements qu’un investisseur individuel ne pourrait se permettre d’acheter. Il y a des économies d’échelle à investir avec un groupe. Les cotisations mensuelles contribuent à faire fructifier le patrimoine de l'investisseur. Les fonds sont plus liquides car ils ont tendance à être moins volatils.
Les fonds indiciels ont tendance à être des options passives et peu coûteuses qui conviennent bien aux investisseurs à long terme et sans intervention. Les fonds communs de placement gérés activement peuvent être plus risqués et plus coûteux, mais ils ont le potentiel de générer des rendements plus élevés au fil du temps.
Risque moindre : parce qu'ils sont diversifiés,investir dans un fonds indiciel présente moins de risques que posséder quelques actions individuelles. Cela ne signifie pas que vous ne pouvez pas perdre d'argent ou qu'ils sont aussi sûrs qu'un CD, par exemple, mais l'indice fluctue généralement beaucoup moins qu'une action individuelle.
Les fonds indiciels présentent également plusieurs avantages. Le principal avantage est que, puisqu'ils suivent simplement les indices boursiers,ils sont gérés passivement. Les frais sur ces fonds indiciels sont faibles car il n’y a pas de gestion active. Les fonds négociés en bourse (ETF) sont souvent des fonds indiciels et offrent généralement les frais les plus bas de tous.
Investir dans des fonds indiciels à faible coût
Il existe de nombreuses façons de commencer à investir, maiscelui qui a fonctionné pour des milliardaires comme Warren Buffett investit dans des fonds indiciels à faible coût.
Investir dans des fonds, tels que les fonds négociés en bourse et les fonds indiciels à faible coût, estsouvent moins risqué que d’investir dans des actions individuelles– quelque chose qui pourrait être particulièrement attrayant en période de récession.
Manque de diversification mondiale
Le S&P 500 regroupe toutes les sociétés domiciliées aux États-Unis qui, au cours des 40 dernières années, ont représenté environ 50 % de toutes les actions mondiales. En possédant simplement le S&P 500, vous passez à côté de près de la moitié de l'ensemble des opportunités mondiales, soit 10 000 entreprises supplémentaires.
Idéalement, vous devriez rester investi dans des fonds indiciels d’actions sur le long terme, c’est-à-direau moins 7 ans. En effet, investir dans n’importe quel instrument de capitaux propres à court terme comporte de nombreux risques. Et comme nous l’avons vu, les chances d’obtenir des rendements positifs s’améliorent lorsque vous consacrez du temps à vos investissem*nts.
Fonds indicielsIl s’agit généralement d’options passives et peu coûteuses, bien adaptées aux investisseurs à long terme et sans intervention. Les fonds communs de placement gérés activement peuvent être plus risqués et plus coûteux, mais ils ont le potentiel de générer des rendements plus élevés au fil du temps.
Quels sont les 2 inconvénients d’investir dans des fonds indiciels ?
| Avantages | Les inconvénients |
|---|---|
| Frais inférieurs à ceux des fonds gérés activement | Peu de protection contre les baisses (surtout pendant les marchés baissiers) |
| Risque inférieur à celui des fonds gérés activement | Potentiel de rendement inférieur |
| Sans intervention ; peu de recherches/connaissances nécessaires | Aucun contrôle sur la composition des fonds |
Les experts conviennent que pour la plupart des investisseurs personnels, un portefeuille comprenant5 à 10 ETFest parfait en termes de diversification.
Par exemple, la dernière fois que le fonds d’actions américain actif moyen a battu l’indice boursier S&P 500 sur une année civile complète, c’était en 2009. Et sur une période complète de 20 ans se terminant en décembre dernier, moins de 10 % des fonds d’actions américains actifs ont réussi à battre leurs références.
Cependant,si vous avez remarqué des performances très médiocres au cours des deux dernières années ou plus, il est peut-être temps de réduire vos pertes et de passer à autre chose.. Pour vous aider à prendre votre décision, comparez la performance du fonds à un indice de référence adapté ou à des fonds similaires. Une performance comparative exceptionnellement médiocre devrait être un signal de vente du fonds.
Le rendement moyen du marché boursier est d'environ10% par an, tel que mesuré par l’indice S&P 500, mais ce taux moyen de 10 % est réduit par l’inflation. Les investisseurs peuvent s’attendre à perdre 2 à 3 % de leur pouvoir d’achat chaque année à cause de l’inflation. » Apprenez-en davantage sur le pouvoir d'achat avec le calculateur d'inflation de NerdWallet.
